工業是國民經濟的(de)主導力量，是實體經濟的(de)骨架和(hé)國家競争力的(de)基礎，是穩增長(cháng)、調結構、轉方式的(de)主戰場(chǎng)，也(yě)是創新的(de)主戰場(chǎng)，對(duì)經濟發展全局至關重要。金融與實體經濟、特别與工業是利益共同體，一榮俱榮，一損俱損。用(yòng)好和(hé)創新金融工具，服務好實體經濟和(hé)工業增效升級，是壯大(dà)和(hé)發展金融業、防範金融風險的(de)根本舉措和(hé)重要内容。按照(zhào)黨中央、國務院決策部署，爲進一步增強金融服務能力，突破工業轉型發展面臨的(de)融資難、融資貴瓶頸，加大(dà)金融對(duì)工業供給側結構性改革和(hé)工業穩增長(cháng)、調結構、增效益的(de)支持力度，推動工業去産能、去庫存、去杠杆、降成本、補短闆、加快(kuài)工業轉型升級，經國務院同意，現提出如下(xià)意見：

一、加強貨币信貸政策支持，營造良好的(de)貨币金融環境

（一）著(zhe)力加強金融對(duì)工業供給側結構性改革的(de)支持。綜合運用(yòng)多(duō)種流動性管理(lǐ)工具，完善宏觀審慎管理(lǐ)，加強預調、微調，保持流動性水(shuǐ)平适度和(hé)貨币市場(chǎng)穩定運行，引導貨币信貸平穩增長(cháng)。創新金融支持和(hé)服務方式。加強和(hé)改進對(duì)企業兼并重組、不良資産處置的(de)力度和(hé)效率，積極穩妥推進工業化(huà)解過剩産能和(hé)庫存。繼續整頓金融服務亂收費，指導金融機構合理(lǐ)确定利率水(shuǐ)平和(hé)收費項目，加大(dà)對(duì)不合理(lǐ)收費的(de)查處力度，降低企業融資成本和(hé)債務負擔。支持工業企業技術改造和(hé)設備更新，補齊工業軟硬基礎設施短闆，提高(gāo)企業創新發展能力，爲工業穩增長(cháng)調結構增效益創造有利條件。

（二）落實差别化(huà)工業信貸政策。引導銀行業金融機構根據重大(dà)技改、産業升級、結構調整項目目錄，進一步完善信貸準入标準，加大(dà)對(duì)戰略性新興産業、傳統産業技術改造和(hé)轉型升級等的(de)支持力度。引導金融機構加大(dà)中長(cháng)期貸款投入，加大(dà)對(duì)高(gāo)新技術企業、重大(dà)技術裝備、工業強基工程等領域的(de)支持力度。制定出台金融支持制造強國建設指導意見，推動金融業全方位服務“中國制造2025”。鼓勵銀行業金融機構在風險可(kě)控前提下(xià)，适當降低新能源汽車、二手車的(de)貸款首付比例，合理(lǐ)擴大(dà)汽車消費信貸，支持新能源汽車生産、消費及相關産業發展。引導銀行業金融機構堅持區(qū)别對(duì)待、有扶有控原則，對(duì)鋼鐵、有色、建材、船舶、煤炭等行業中産品有競争力、有市場(chǎng)、有效益的(de)優質企業繼續給予信貸支持，幫助有前景的(de)企業渡過難關。支持工業企業積極穩妥化(huà)解産能過剩，對(duì)産能嚴重過剩行業未取得(de)合法手續的(de)新增産能建設項目，一律不得(de)給予授信；對(duì)長(cháng)期虧損、失去清償能力和(hé)市場(chǎng)競争力的(de)“僵屍企業”，或環保、安全生産不達标且整改無望的(de)企業及落後産能，堅決壓縮退出相關貸款。制定銀企對(duì)接行動方案，積極推動銀企信息對(duì)接工作。

（三）加快(kuài)工業信貸産品創新。引導金融機構緊密結合工業創新，加快(kuài)發展支持工業領域大(dà)衆創業、萬衆創新的(de)金融産品和(hé)服務，深入挖掘工業增長(cháng)潛力，積極培養工業發展新動能。積極支持工業領域“互聯網+”行動，促進傳統産業、大(dà)企業與市場(chǎng)迅速對(duì)接，實現工業制造企業和(hé)網絡融合，著(zhe)力改造工業發展傳統動能。大(dà)力發展能效信貸、合同能源管理(lǐ)未來(lái)收益權質押貸款、排污權抵押貸款、碳排放權抵押貸款等綠色信貸業務，積極支持節能環保項目和(hé)服務。鼓勵銀行業金融機構開發自主品牌、商标專用(yòng)權等企業無形資産質押貸款業務，支持消費品領域自主品牌建設。支持開展小微企業融資擔保代償補償等業務。

（四）改進工業信貸管理(lǐ)制度。支持金融機構在有效管控風險的(de)前提下(xià)，落實好無還(hái)本續貸、循環貸款等小微企業流動資金貸款還(hái)款方式創新，降低小微企業“過橋”融資成本。對(duì)資金周轉出現暫時(shí)困難但仍具備清償能力和(hé)市場(chǎng)競争力的(de)大(dà)中型企業，可(kě)在做(zuò)好貸款質量監測和(hé)準确分(fēn)類的(de)同時(shí)，通(tōng)過調整貸款期限、還(hái)款方式等貸款重組措施，緩解企業債務壓力。推動行業主管部門進一步明(míng)确工業結構調整和(hé)轉型升級方向，強化(huà)目錄管理(lǐ)、标準管理(lǐ)等手段的(de)約束力，提高(gāo)“白名單”、“黑(hēi)名單”的(de)參考價值。加強金融機構同業溝通(tōng)協調，積極開展聯合授信，保持對(duì)工業企業的(de)合理(lǐ)授信規模。

二、加大(dà)資本市場(chǎng)、保險市場(chǎng)對(duì)工業企業的(de)支持力度

（五）加大(dà)工業企業直接融資的(de)支持力度。支持符合“中國制造2025”和(hé)戰略性新興産業方向的(de)制造業企業，在各層次資本市場(chǎng)進行股權融資。鼓勵工業企業擴大(dà)發行标準化(huà)債權産品，替代其他(tā)高(gāo)成本融資方式。對(duì)運作規範的(de)工業企業，在完善償債保障措施的(de)基礎上，支持其發行公司信用(yòng)類債券用(yòng)于調整債務結構。擴大(dà)公司信用(yòng)類債券發行規模，拓展可(kě)交換債券、可(kě)轉換債券市場(chǎng)。積極發展綠色債券、高(gāo)收益債券、綠色資産證券化(huà)等創新金融工具。

（六）提升各類投資基金支持能力。加快(kuài)組建新興産業創業投資引導基金，積極運作國家中小企業發展基金和(hé)先進制造産業投資基金，發揮财政資金的(de)放大(dà)效應，吸引社會資本積極參與，鼓勵地方加大(dà)投入，支持種子期、初創成長(cháng)型中小企業和(hé)戰略性新興産業、先進制造業加快(kuài)發展。優化(huà)專項建設基金投向，支持有助于傳統産業加快(kuài)轉型升級的(de)重大(dà)技術改造工程和(hé)培育新經濟增長(cháng)點的(de)戰略性新興産業培育發展工程等，繼續支持增強制造業核心競争力等轉型升級項目。探索爲企業創新活動提供股權和(hé)債權相結合的(de)融資方式。

（七）穩步推進資産證券化(huà)發展。進一步推進信貸資産證券化(huà)，支持銀行通(tōng)過盤活信貸存量加大(dà)對(duì)工業的(de)信貸支持力度。加快(kuài)推進住房(fáng)和(hé)汽車貸款資産證券化(huà)。在審慎穩妥的(de)前提下(xià)，選擇少數符合條件的(de)金融機構探索開展不良資産證券化(huà)試點。加快(kuài)推進應收賬款證券化(huà)等企業資産證券化(huà)業務發展，盤活工業企業存量資産。

（八）不斷提高(gāo)工業保險服務水(shuǐ)平。深入推進首台（套）重大(dà)技術裝備保險補償機制試點工作，研究将新材料、關鍵零部件納入首批次應用(yòng)保險保費補償機制實施範圍。推動保險公司盡快(kuài)開發出更符合新能源汽車風險特征的(de)專屬保險産品。擴大(dà)中國保險投資基金對(duì)工業轉型升級項目的(de)投入。鼓勵保險資産管理(lǐ)機構加快(kuài)債權投資計劃、股權投資計劃、股債結合等資産管理(lǐ)産品創新，爲戰略性新興産業、先進制造業等提供資金支持。

三、推動工業企業融資機制創新

（九）大(dà)力發展應收賬款融資。加強動産融資統一登記系統建設，改進完善應收賬款質押和(hé)轉讓、特許經營權項下(xià)收益權質押、合同能源管理(lǐ)未來(lái)收益權質押、融資租賃、保證金質押、存貨和(hé)倉單質押等登記服務。推動更多(duō)供應鏈加入應收賬款質押融資服務平台，支持商業銀行進一步擴大(dà)應收賬款質押融資規模。建立應收賬款交易機制，解決大(dà)企業拖欠中小微企業資金問題。推動大(dà)企業和(hé)政府采購(gòu)主體積極确認應收賬款，幫助中小企業供應商融資。

（十）探索推進産融對(duì)接融合。支持符合條件的(de)工業企業集團設立财務公司。探索開展企業集團财務公司延伸産業鏈金融服務試點。支持大(dà)企業設立産業創投基金，爲産業鏈上下(xià)遊創業者提供資金支持。積極穩妥推進投貸聯動試點，有效防範風險，支持科技創新創業企業健康發展。

四、促進工業企業兼并重組

（十一）優化(huà)工業企業兼并重組政策環境。進一步取消或簡化(huà)上市公司兼并重組行政許可(kě)及審批事項，優化(huà)審核流程，落實好分(fēn)行業審核機制，提高(gāo)并購(gòu)重組審核效率和(hé)透明(míng)度。研究完善并購(gòu)重組股份定價機制、豐富并購(gòu)重組支付工具。鼓勵國有控股上市公司依托資本市場(chǎng)加強資源整合，調整優化(huà)産業布局，提高(gāo)發展質量和(hé)效益。發揮市場(chǎng)在兼并重組中的(de)決定性作用(yòng)，引導金融機構與企業自主協商、妥善解決工業企業兼并重組中的(de)金融債務重組問題，切實維護債權人(rén)合法權益。

（十二）擴寬工業企業兼并重組融資渠道。完善并購(gòu)貸款業務，進一步擴大(dà)并購(gòu)貸款規模，合理(lǐ)确定貸款期限。進一步推動金融機構對(duì)兼并重組工業企業實行綜合授信。允許符合條件的(de)工業企業通(tōng)過發行優先股、可(kě)轉換債券等籌集兼并重組資金。對(duì)于暫時(shí)困難、未來(lái)現金流有合理(lǐ)市場(chǎng)預期的(de)工業企業，通(tōng)過債務重組等多(duō)種方式有效降低其債務負擔和(hé)杠杆率。

五、支持工業企業加快(kuài)“走出去”

（十三）完善對(duì)工業企業“走出去”的(de)支持政策。簡化(huà)境内企業境外融資核準程序，鼓勵境内工業企業利用(yòng)境外市場(chǎng)發行股票(piào)、債券和(hé)資産證券化(huà)産品。支持工業企業在對(duì)外經濟活動中使用(yòng)人(rén)民币計價結算(suàn)，優化(huà)對(duì)外人(rén)民币貸款項目管理(lǐ)，鼓勵工業企業使用(yòng)人(rén)民币對(duì)外貸款和(hé)投資。加大(dà)出口信用(yòng)保險對(duì)自主品牌、自主知識産權、戰略性新興産業的(de)支持力度，擴大(dà)中長(cháng)期出口信用(yòng)保險覆蓋面，對(duì)大(dà)型成套設備出口融資實現應保盡保。

（十四）加強對(duì)工業企業“走出去”的(de)融資支持。進一步提高(gāo)“兩優”貸款支持力度，支持生産型海外項目建設。鼓勵中國企業采用(yòng)政府和(hé)社會資本合作（PPP）模式開展境外項目合作。推動工業企業用(yòng)好“外保内貸”政策，支持“走出去”企業以境外資産和(hé)股權、礦權等權益爲抵押獲得(de)貸款。支持國内工業企業與“一帶一路”國家及産能合作重點國别企業開展多(duō)方面合作。

六、加強風險防範和(hé)協調配合

（十五）切實防範化(huà)解金融風險。積極穩妥做(zuò)好“僵屍”企業信貸退出，維護銀行信貸資産安全。充分(fēn)發揮金融信用(yòng)信息基礎數據庫作用(yòng)，建立健全部門間聯合懲戒機制，對(duì)惡意逃廢銀行債務和(hé)“惡意脫保”企業、個(gè)人(rén)形成強有力約束。督促銀行用(yòng)足用(yòng)好現有核銷政策，加快(kuài)核銷進度，做(zuò)到“應核盡核”。落實好貸款損失稅前扣除政策。完善不良貸款處置的(de)市場(chǎng)主體準入、組包項目及戶數等政策。進一步發揮金融資産管理(lǐ)公司和(hé)地方資産管理(lǐ)公司在參與企業破産重組和(hé)債務處置中的(de)作用(yòng)。各級金融監管部門要完善風險監測體系，督促金融機構提高(gāo)風險管控能力，及時(shí)處置化(huà)解風險隐患，同時(shí)注意處置風險的(de)風險，堅決守住不發生區(qū)域性、系統性金融風險的(de)底線。

（十六）加強協調配合。對(duì)集中度較高(gāo)的(de)重點行業，明(míng)确優質骨幹企業名單，通(tōng)過引導金融資源集中支持，确保行業穩定發展。通(tōng)過嚴格實施技術标準、環保标準等措施，加快(kuài)推動不符合行業規範的(de)企業主動升級或加快(kuài)退出，促進金融資源有效配置。研究加大(dà)對(duì)關鍵環節和(hé)重點領域的(de)财稅政策支持力度，爲金融支持工業穩增長(cháng)調結構增效益提供适當的(de)正向激勵。明(míng)确地方人(rén)民政府在維護金融債權方面的(de)責任，爲金融機構支持實體經濟發展解除後顧之憂。

請人(rén)民銀行上海總部、各分(fēn)行、營業管理(lǐ)部、省會（首府）城(chéng)市中心支行、副省級城(chéng)市中心支行會同所在省（區(qū)、市）發展改革委、工業和(hé)信息化(huà)主管部門、财政廳（局）、商務主管部門、銀監會、證監會及保監會派出機構将本意見迅速轉發至轄區(qū)内相關機構，并做(zuò)好政策貫徹實施工作。

中國人(rén)民銀行                              發展改革委 

   工 信 部             财 政 部            商 務 部 

   銀 監 會             證 監 會            保  監 會

2016年2月(yuè)14日